|
 Ese librito de nombre raro que tanta gente desecha te ayudará a entender al detalle dónde has metido tu dinero
Ya han pasado más de cuarenta años desde que la Iglesia Católica convirtió sus misas del latín al idioma nacional de cada país. Pero para la mayoría de las personas que quieren invertir en fondos mutuos, el proceso de abrir una cuenta podría parecer otra misa en latín, ya que el primer documento que legalmente tiene que presentarte el agente o compañía de fondos -el llamado prospecto-, aunque está escrito en inglés, podría parecer escrito en chino o cualquier otra lengua viva o muerta, no un idioma en el que puedas entender un poco al menos el tipo de inversión en el que te estás metiendo. Curiosamente, el nombre oficial de este documento en inglés es prospectus, una palabra en latín... ¡Mira que les gusta complicar las cosas por gusto!
Sin embargo, una vez que entiendas las partes más importantes de un prospectus o prospecto, ya podrás leer cualquiera de ellos con facilidad, porque por ley todos comparten el mismo tipo de contenido. Si ya tienes una cuenta de fondos mutuos, busca el Prospectus, una lupa (porque las letras son bien chiquitas) y prepárate a aprender un nuevo idioma. Esto es lo qu quieren decir sus elementos más importantes:
- Fecha de emisión (Date of Issue) - Esta fecha se encuentra en la portada del documento. Si tiene más de un año, ni te molestes en seguir leyendo. Tíralo en la basura y consigue otro (revisa el sitio del fondo en el Internet; lo más probable sea que encuentres uno ahí).
- Descripción del fondo u objetivo (Description of Fund u Objective Statement) - Esta sección te indica el objetivo del fondo y las metas que se ha trazado su administrador al elegir las diferentes inversiones que se llevarán a cabo con el dinero que tú y los demás inversionistas depositan en el fondo. Éste es uno de los párrafos cruciales de un prospecto, ya que en él están contenidos las estrategias y riesgos que se asumirán. Fíjate bien en las palabras que usan para describir la filosofía del fondo. Si eres un inversionista conservador que se preocupa más por lo que pudieras perder en vez de lo que puedas ganar... ¡cuidado con palabras como aggressive o volatile, las cuales indican agresividad y volatilidad!
- Rentabilidad (Performance) - Recuerda que, como es típico de una inversión, cualquier fondo puede tener un año estelar o un año fatal, pero eso no significa necesariamente que ésa sea un mala inversión. Por ley, en el prospecto vas a encontrar las ganancias o pérdidas del fondo durante los últimos 10, 5, 3 años y 12 meses. Compara estos resultados con los de otros fondos que estés considerando, y también con el índice que es representativo de sus inversiones. Este paso te ayudará no sólo a conseguir un buen fondo, sino tal vez el mejor fondo.
- Costos (Fees and Expenses) - Antes de hacerte un cheque de tus ganancias, ese fondo tiene que pagarle a sus empleados, al Tío Sam, pagar la renta, las utilidades, los costos de imprenta, los costos de comisión para el equipo de inversión, etc. En esta sección encontrarás cuáles son los costos del fondo, los gastos en que ha incurrido. Suma todos esos cargos y réstale el total a las ganancias que ha tenido para obtener sus entradas netas. Recuerda que no tienes garantía de que los resultados anteriores necesariamente se repetirán. Cuando inviertes, siempre estás manejando tu auto hacia adelante y mirando por el espejito hacia atrás.
- Cómo comprar y vender acciones (How to Purchase and Redeem Shares) - Esta parte del Prospectus te indicará tus opciones para abrir una cuenta y el procedimiento cuando quieras vender tus acciones.
La información de este importante documento -que tantísima gente bota a la basura en cuanto lo reciben sin revisar siquiera su contenido- puede ayudarte a tomar una decisión final entre dos fondos que ya hayas estudiado mediante el método de selección que yo te enseño en mi libro Invierte en tu futuro. Aprender un poquito de latín no tiene que ser tan difícil después de todo, ¿verdad?
|
Invertir 
